基金溢价是指 基金发行时由于需求大于供给而使得基金发行价大于基金本身的价值。当基金在二级市场上的交易价格高于其净值时，就形成了溢价现象。具体来说，基金溢价涉及以下方面：
定义：
基金溢价是基金市场价格的体现，反映了市场对基金未来表现的预期。当基金的交易价格高于其净值时，即形成了溢价。
产生原因：
基金溢价通常发生在市场对该基金的需求较高时，可能是由于投资者对该基金的管理团队、投资策略或市场前景持乐观态度。
计算方式：
场内基金的溢价率可以通过公式“（场内价格 - 场外净值） / 场外净值 * 100%”来计算。
影响：
基金溢价意味着基金的市场价格高于其净值，投资者如果溢价买入，则可能会被套在高位。因此，投资者在购买基金时，应尽量避开高溢价的基金，特别是在购买场内基金时，需要比较其场内价格与场外净值，避免高溢价带来的风险。
套利操作：
当基金出现溢价时，一些投机者可以利用场内价格和场外净值之间的差值进行套利操作，从而获得无风险收益。
总的来说，基金溢价是金融市场中的一种现象，反映了市场对基金未来表现的乐观预期。然而，投资者在购买基金时，应注意识别并避免高溢价带来的风险。